Стратегии
Наши стратегии адаптированы под разный уровень рисков и ориентированы на оптимальную доходность.
Мы предлагаем две группы стратегий: базовые, которые закрывают основные классы активов, и тематические, сфокусированные на отдельных отраслях.
В основе всех стратегий активное управление: ежедневный контроль позиций, регулярная ребалансировка, работа только с ликвидными инструментами и сочетание количественных моделей с опытом управляющих.
Конкретная структура портфеля, лимиты риска, горизонт и условия сотрудничества обсуждаются и финализируются персонально с каждым инвестором и клиентом фондов и управляющей компании.
Базовые стратегии
Портфель строится из ликвидных биржевых фондов и охватывает основные классы активов.
Доли пересматриваются в зависимости от рыночного режима.
Доступна версия с хеджированием валютного риска.
Как это работает?
Распределение активов. Аллокация между классами активов определяется по текущему рыночному режиму.
Количественные модели. Рыночные режимы определяются на ежедневных данных, модели регулярно перенастраиваются.
Ликвидность. Портфель собирается из наиболее ликвидных биржевых фондов.
Активное управление. Ежедневная ребалансировка и контроль риска.
Структура портфеля и лимиты риска обсуждаются и финализируются персонально с каждым инвестором.
Портфель государственных и корпоративных облигаций.
Управляем дюрацией и соотношением бумаг, при необходимости применяем хеджирование процентного риска.
Как это работает?
Ориентир. Результат сопоставляется с широким облигационным рынком.
Аллокация. Пропорция между государственными и корпоративными выпусками и целевая дюрация задаются по прогнозу рыночного режима.
Управление риском. Анализ кривой доходности и динамики ставок, ситуативное хеджирование процентного риска, тактические позиции по фьючерсам при ожидании снижения ставок.
Ликвидность. Ликвидные облигационные фонды и биржевые инструменты.
Целевые параметры и ограничения согласовываются с каждым клиентом индивидуально.
Акции крупных компаний с устойчивой динамикой роста.
Портфель регулярно ребалансируется, экспозиция управляется с использованием защитных инструментов.
Как это работает?
Ориентир. Результат сопоставляется с широким индексом рынка акций.
Отбор бумаг. Фокус на качественных компаниях с устойчивыми финансовыми показателями и инерцией роста.
Управление экспозицией. Хеджирование для снижения волатильности и просадок в периоды коррекций.
Дополнительный слой. Тактические позиции по фьючерсам на государственные облигации с учётом динамики кривой доходности.
Состав портфеля и допустимый уровень риска фиксируются персонально по каждому инвестору.
Работа с фьючерсами на фондовые индексы, государственные облигации, золото и ключевые товарные рынки.
Позиции контролируются ежедневно.
Как это работает?
Единый слой сигналов. Для каждого класса активов используется своя модель, решения принимаются по совокупности сигналов.
Человек и модель. Модельные сигналы дополняются профессиональной оценкой управляющих.
Ликвидность. Только контракты с высоким объёмом торгов.
Активное управление. Ежедневная ребалансировка и контроль позиций внутри дня.
Лимиты, горизонт инвестирования и порядок отчётности обсуждаются и финализируются персонально с каждым клиентом.
Тематические стратегии
Примеры тематических стратегий
Возобновляемая энергетика
Компании, производящие и внедряющие технологии солнечной, ветровой, гидроэнергетики и накопления энергии.
Учитываем международные и национальные программы поддержки зелёных технологий, отслеживаем изменения регулирования и конкурентную среду.
Горизонт длинный, ставка на компании, ведущие энергетический переход
Дивидендные акции
Компании с длительной историей стабильных и растущих выплат.
Оцениваем дивидендную доходность и устойчивость выплат через коэффициенты покрытия, распределяем вложения между секторами, реинвестируем дивиденды для эффекта сложного процента.
Недвижимость через фонды REIT
Доход от аренды и прироста стоимости объектов без прямого владения.
Основа портфеля – фонды, генерирующие рентный доход, с добавлением ипотечных и гибридных для диверсификации.
Распределяем вложения по типам объектов (жильё, офисы, торговля, склады, медицинская недвижимость) и по регионам.
Защита капитала от инфляции
Комбинация облигаций с индексируемым номиналом, акций сырьевых компаний, биржевых фондов и фьючерсов на товары, а также вложений в недвижимость, где арендные ставки растут вместе с инфляцией.
Диверсификация по классам активов снижает риск портфеля.
Золото и цифровые активы
Портфель строится на биржевых фондах на золото и биткоин, что даёт простоту, ликвидность и прозрачность исполнения.
Доступны разные пропорции между двумя активами, в том числе динамическая аллокация.
Пропорции периодически восстанавливаются, чтобы фиксировать прибыль и ограничивать перекос в структуре.
Европейские фонды REIT
Экспозиция на фонды недвижимости развитых стран Европы и их облигации.
Регулярная ребалансировка по модели оценки рыночных режимов, ситуативное хеджирование процентного и рыночного риска, отбор бумаг внутри секторов в дополнение к индексному подходу.
Профили риска
Профили риска
Структура портфеля и лимиты риска
Целевые параметры и ограничения
Состав портфеля и допустимый уровень риска
Условия участия
Преимущества для инвестора
Мы сочетаем активное управление, количественные модели и профессиональную экспертизу управляющих, чтобы формировать портфели с учетом рыночной ситуации и индивидуального профиля риска инвестора.